2月1日,中共中央、国务院近日印发了《关于加大改革创新力度加快农业现代化建设的若干意见》,其中涉及棉花产业的内容包括:1、完善粮食、棉花、食糖等重要农产品进出口和关税配额管理,严格执行棉花滑准税政策。严厉打击农产品走私行为;2、总结新疆棉花、东北和内蒙古大豆目标价格改革试点经验,完善补贴方式,降低操作成本,确保补贴资金及时足额兑现到农户。积极开展农产品价格保险试点。合理确定粮食、棉花、食糖、肉类等重要农产品储备规模。而国内棉花、用棉企业和外商关注的重点集中在2015年棉花直补政策是否调整、国储棉2015年3月份以后是否再次轮出以及2015年除了89.4万吨1%关税内棉花进口配额外是否增发滑准关税棉花进口配额等。笔者认为,“中央一号文件”是个提纲挈领的文件,虽然针对的是整个农村现代化建设,但棉花、棉农、棉花产业作为农村经济的重要支柱(尤其是新疆棉区),作为现代化建设的一部分,在文件中占据重要地位。

目前国储棉库存规模处于“非合理”状态,但2015年出现国储棉竞卖机会的概率并不大。首先,根据目前纺织行业的消费能力,市场大多认为2014/15年度中国棉花消费能力将低于750万吨（部分激进的调研机构认为低于600万吨）,而国储棉库存在1000万吨以上,库存消费比接近150%。其次,国家有关部门明确表示,除非国内棉花供应紧张,棉花价格出现突破性上涨,否则原则上不会轮出国储棉,一些棉商和机构认为新疆3128级手摘棉成本在14000元/吨以上,春节前棉花市场进入“买卖僵持,艰难企稳”阶段,因此2015年新疆棉价格低于15000元/吨,国储棉轮出的可能性微乎其微,当棉花现货价格高于15500元/吨甚至16000元/吨,即使国家轮出储备棉,其价格也不会太低。另外,从目前市场各方的反馈来看,2015年棉花种植面积大幅下滑似乎已成定局,为稳定棉花种植面积、争夺定价权,短期内轮出国储棉的希望不大。

棉花进口滑准关税增发或成奢望,但印度、巴基斯坦、西非等低等级棉花或跌破60乃至58美分/磅,给中国买家以缴纳40%全关税清关的机会。国家发展改革委相关负责人表示,除加入WTO承诺的89.4万吨1%关税棉花进口配额外,2015年原则上不增发进口配额。不发放滑准税配额,也就不存在所谓的严格执行棉花滑准税政策,政府的重心转向严厉打击走私外棉,“疏、堵”并举是解决棉花进口政策关键。考虑到印度国家储备都是“一年一清”,不隔年,因此在印度棉花公司(CCI)抛储连续流拍的情况下,调低竞卖底价是必然选择。由于同是2014/15年度新棉,抛储价下调对现货市场的冲击可想而知,因此印度棉的CIF出厂价若再下调8美分/磅以上（2月1-2日印度棉S-6 1 5/32报价69.5-70美分/磅）,将有一定量的印度棉采取全关税清关进入中国市场。某外商表示,2月初,黄河流域地产棉3128级提货价12500-12800元/吨,而印度棉CIF报价58美分/磅,40%关税下的净重人民币价格为12500元/吨,60美分/磅全关税下的清关价格是13000元/吨。

2014年新疆棉区补贴试点存在一些问题,从“绿箱”“黄箱”政策的转变来看,从农民到各级政府部门再到棉花企业都需要一个较长时间的消化过程。据了解,阿克苏地区获得首批棉花目标价格补贴资金9.54亿元,直补面积499万亩;第二批棉花目标价格补贴资金8.31亿元,但第二次种植补贴面积为796万亩。一些农民认为,2014年直补额度低于预期,而且面积补贴发放偏晚,应该提前至8月份前发放,土地所有者和实际种植者间的权益划分需更加明确,发放程序应该透明化、公平化,产量补贴则可以延后至次年2月底前发放。另外,因2014年目标价格补贴是19800元/吨,市场认为2015年的补贴会低于19800元/吨（目前现货价格仅在14000元/吨左右）,如何保证和满足农民收益?如何不使2015、2016年新疆农民不放弃种植棉花是政策落实的根本所在。